June 05, 2016

起業する際に準備しておくこと②-資金調達-

 
前回の記事の続きですが、これはオプション。

会社設立後自己資金がたっぷりある人やいきなりベンチャーキャピタル等から出資を数千万単位で受けられる選ばれた起業家は必要ないけど、前職サラリーマンで個人として圧倒的な実績がない人は堅実にコストを抑え、資金調達も丁寧に行っていく必要がある。

会社は現金がなくなったらそこで終わりなので社長の大切な要素の一つは資金調達になる。

ベンチャーキャピタル等の投資家から株と引き換えに調達するのが上場やM&Aを目指すベンチャーのメインの資金調達の方法だが、それ以外の手段も用意しておいたほうが当然良い。

その方法には二つあって、一つは補助金/助成金、もう一つは銀行からの融資だ。

①補助金/助成金
a.東京都にあるベンチャーの場合は東京都の創業助成事業
450万円使った経費の内300万円が補助されるもの。東京都にあるベンチャーは是非申し込もう。
基本的には東京都や区のインキュベーション施設に入っている企業や政策金融公庫の資本制ローンを借りていたり都の起業のコンサルを受けて許可をもらった企業が対象になる。

bそれ以外のベンチャーの場合は国の創業補助金
300万円使った経費のうち200万円を国が補助してくれるもの。aの東京都の助成金とは同時に申請できないため、東京都ベンチャーは都の助成金を使った方がいい。

cものづくり補助金
基本的にものづくりやハードウェアを使ったビジネスを展開する企業向けの補助金。
500万円~1500万円の補助が出る。

それぞれ書類を書かなければならないので結構大変なのだけど、これによりそれぞれの補助金の認定支援期間となっている地元の信用金庫とのつながりができるのが大きい。基本的に担当者は融資担当の人になると思うのでその補助金の際のつなぎ融資から取引を開始しても良いし、将来どのタイミングでお金が必要になってくるかわからないので融資という手段も使えるようにしておいたほうが良い。ここぞというタイミングで資金を引き出すことができる先を複数確保しておかないと黒字倒産ということもあり得るので金融機関とのネットワーク作りは非常に大事だ。



他にも補助金はいろいろある。補助金は書類(と場合によってはプレゼン)だけで決まり、特に返済義務もなく株も放出する必要もない、最も優れた資金調達手段だ。起業する際に狙える補助金は狙いに行った方が良いだろう。もちろんそれなりに手間がかかるので効率を考えてその労力を実際の仕事に回すことでそれ以上に売上がたつのであればその方が良い。



②自治体が保証する制度融資/政策金融公庫の創業融資

加えて創業期に使える融資制度があるのでこれも考慮に入れておきたい。こちらは事業内容や事業計画はもちろんだが、社長の個人の資産状況や金遣いの荒さ等も審査対象になる。起業前1年分の通帳の写し、確定申告の書類等が必要になるので綺麗にしておこうw

創業から2期までは借りることができるが1期を過ぎると事業の状況や決算書をどうしても見られてしまうので夢だけでお金を引き出すことはなかなか難しい。そのため、創業期に融資を申請することが望ましい。個人保証が入るケースも多いので社長は将来個人で返済しなければいけない/または自己破産という可能性があるが、自信がある人にはおすすめだ。これにより補助金と同じく銀行との付き合いを始めることができる。

上場を目指せるようなベンチャーは資本制ローンという社長の個人保証無しの長期融資が受けられるのでこちらもおすすめだ。ホームページでは支店に問い合わせてくださいと書いてあるが、支店の人は資本制ローンはほとんど関わっておらずよくわかっていないケースも多いため、大手町のベンチャー支援の担当の方に話に行くのが正しい。これを使うことができればベンチャーキャピタルからの資金調達を遅らせることができるのでvaluationも上げた状態で調達できるかもしれないし、ベンチャーキャピタルが出しにくいビジネスモデルでもサービスの開発を進められるかもしれない。

例)
江戸川区の制度融資のページ
政策金融公庫の融資制度一覧


③保険

製品やサービスの売り先が中小企業の場合、取引先の倒産なんかも普通に起こり得る。売掛金の回収ができず連鎖倒産の危機にさらされるケースもあるので気になる場合は中小機構の経営セーフティ共済なんかへの加入も考えよう。これにより一応倒産は免れることは可能。

とはいえ大切なのは与信管理と取引先の分散である。そのあたりも社長がしっかり気をつけようw 

このエントリーをはてなブックマークに追加

oodoo at 00:37|PermalinkComments(0)TrackBack(0)││起業 

June 04, 2016

起業する際に準備すること①-会社設立-


前回の記事 起業する前に準備しておくことに続いて起業する(会社設立する)タイミングで準備すること。


会社設立のタイミング
会社を設立するには定款認証(4万円ほど)と登記費用(15万ほど)+会社印鑑作成で20万円ほどかかる。また登録免許税を毎年7万円は払わないといけないため、会社を作っておいておくだけでもお金がかかってしまう。そのため、いつ会社を作るかどうか悩むと思う。

理想としては

①プロトタイプの作成がある程度できている。(すごくプリミティブな段階で良いし、難しいものに関しては作り上げられるかどうかがわかれば良い)
②お客さんがつくかどうかだいたい判断ができている。
③資金がつくかどうかだいたい判断ができている。

の状態で立ち上げることが望ましい。
もちろん大企業向けのビジネスでそもそも法人がないと信用の問題から話するのも厳しいという場合には先走る必要があるかもしれない。


なぜ法人にしないとならないか、と問われれば、

一つは覚悟を対外的に示すこと。
ある程度の自分のお金を会社に入れることで本気でやろうとしていることを証明すること。また、定款等で業務内容をうたい、実際に登記手続きまでをやることで本気でその事業をやろうとしていると示すこと。この程度すらできていないのであれば、周りの人があなたの話を本気で聞くだろうか?(いや、ない。)


二つは所有権を分割できること。
会社は一人で所有するわけでなく、株式という概念を使うことで所有者(株主)を分けることができる。これによって株式を使った資金調達を行うことができるし、設立当初はそんなに現金がない起業も(やすい株価で買ってもらったりストックオプションを付与する代わりに)株を渡す代わりに手伝ってもらうことが可能になる。


三つは従業員が労働基準法で守られることにより仲間になってもらいやすくなること。
取締役は経営責任があり、株主からの訴訟を受ける可能性もあるし、雇用保険等も入ることができないが、従業員という立場であれば守られた立場で関わることができる。守られた立場で働きたいという人が普通は大多数だと思うのでこれも大切なこと。

以上かと思う。


定款の作成
法人設立のためには定款を作る必要があるが、それには以下のことを決めておく必要がある。


a.株式の持分比率
一般的には社長が70%以上でできるだけ多くの株を持つことにする方が資金は集まりやすい。
誰の会社なのかを明確にする意味でもこれは重要だと思う。
アメリカでは創業者が均等に持つケースも存在する。例えばGoogle等。
ただ、facebookやtwitterみたいに株式絡みでものすごくゴタゴタするケースも多数あるのでその覚悟をしておくとともに創業者間契約で誰かが抜けた場合の取り決めをしっかりしとかないと根本から倒れる可能性がある。テンプレはこちら


b.一株単価を決めること
外部からのequityでの資金調達を前提とする場合、時価総額は事業の進捗に応じて上がっていく。将来ストックオプションを出す場合、また出資を受ける場合でも細かく株数を設定できた方がいいため、設立時から株価は1円としておく方が良いと思う。大きい金額で設定した場合将来株式分割は不可避であるため、そうしておくと将来の手間を削減できる。

発行株数は資本金と同じ。発行可能株数はどれだけdilutionを将来見込むかにもよるけれど発行株数の4倍程度見込んでおけば普通のビジネスであれば問題ないと考える。フルに使った場合創業メンバーの持分が25%になる計算だ。それを下回る可能性があるのであれば10倍くらいに設定しておこう。


c.会社の機関設計をすること
当初は取締役会非設置会社で良い。取締役会を置くと議事録の作成、保管等本業に関係のない業務が増えてしまい、事業の足を引っ張る可能性がある。取締役は3名必要だし監査役も必要になり、最初から巻き込む人数が増えてしまう。取締役会を設置するのは、外部投資家から取締役の派遣を求められた時、もしくは上場準備に入った段階での内部統制強化の一環で良い。


d.会社の所在地を決めること
実はこれも結構重要でとりあえず自宅等で作ることも可能だが、後で書く銀行口座の開設の時に会社としての実体がないと口座を開けないため、専用のオフィスを借りることが必要だと思う。シェアオフィスでもいいのではとおそらく思う。そのオフィスがある区で定款の住所設定をしておくこと。



会社設立手続きが終わった後には以下のようなことをする必要があるのでそれも見越して準備しておく。


事業開始の届け出
国税務所
青色申告の申請書と源泉所得税及び復興特別所得税の納付期限と納期の延長の申請は忘れずに出しておこう。

地方税務所
年金事務所(医療保険、厚生年金)
労働基準監督署(労災保険)
ハローワーク(雇用保険)

一つ一つ申請していく書類を提出していく必要があったが、最近は役所 もAPIを公開し始めてきたので、もしかしたらsmartHR等で電子申請が可能かもしれない。社会保険料(医療保険/年金、労災/雇用保険)はそれぞれ口座からの引き落としもできるので手間を削減するために口座開設後引き落としの対応をしておこう。

一応役所が用意している電子申請のシステムもあるのだが電子承認のために特別な機器が必要になるなどで税理士等の頻繁に登録や申請を行う士業の人以外は使いづらい。役所関係の事務が企業の足を引っ張ってるのは明白なので改善が望まれる。


銀行口座開設
実は会社を作るのは簡単だが銀行口座を開設するのが難しい。個人と同じ感覚ではダメだ。なぜかというと法人口座は詐欺に利用されたり闇で売買できたりする。そのために銀行は口座開設にシビアだ。支店もオフィスから一番近いところでないと受け付けてもらえない。

幾つかクリアしなければならないポイントがあり、
・オフィスが実在していること
・事業内容を銀行に説明し理解してもらうこと。定款に書かれた業務内容がその内容と一致していること。
・ホームページが用意されていること。
・登記がなされていることを証明できるもの
・株主名簿(反社の人間や銀行のブラックリストに載っている人間がいると開設できない)

体験談もweb上に豊富にあるので読んでおいた方がいい。メガは特に厳しい。例えばこれとかこれとかこれ。↑ に書いた社会保険料の引き落としなんかの公的なものはネットバンクでは対応不可能なのでできればメガバンク、無理そうなら地方銀行、信用金庫で口座を開こう。

経理はクラウドMFfreee等で入出金履歴を自動で取得するソフトを入れるのが普通かと思うので、オンラインバンキングの申請も忘れずに行っておくこと。そうしないと無駄な経費が増える。



加えて創業段階しかできない資金調達があるのでそれも書こうと思ったがちょっと長くなってきたので次の記事に回します。

 

このエントリーをはてなブックマークに追加

oodoo at 20:20|PermalinkComments(0)TrackBack(0)││起業 

May 30, 2016

起業する前に準備しておくこと

起業すると守ってくれるものは何も無くなるので相当覚悟して臨む必要がある。

従業員は労働基準法で法律上守られているので、かわいい子羊のままでも(日本人の95%がそうだけど。。)死ぬまで生きていくことができるが、起業するということは動物園を出て狼の群れの中に裸で飛び出していくということ。どうにかなるだろうと甘く考えるのは間違っている。とはいえ、原始時代に村を飛び出す若者と違って現代の日本では死ぬことはないし、自己破産等をすれば一応すべてをチャラにすることは可能だ。(クレジットカードは作れなくなるし、家も借りられるところは限られてくるが。)なのでとりあえず飛び出すのももちろん否定しない。ただ、一度ビジネスを始めてしまうとステイクホルダーを巻き込んでいくことになるので失敗した時には自分もかなり傷を負うことになる。特に精神的な。覚悟決めていこう。


準備その① アイデア/プロトタイプ作成

まず起業アイデアがあるのは大前提。アイデアもなしにとりあえず起業するとか意味不明。
それもできるだけ具体的なステップを頭に描けるレベルでないと厳しい。
ここが無いと何を話していいのかよくわからないので、そもそもベンチャー業界の人と話をすることができない。

それから製品のプロトタイプの作成を開始しよう。そもそも作れるのかどうかの判断から、ある程度出来上がった段階で顧客となる人の意見を聞くことも早い段階でやっておく必要がある。手を動かしていかないとそもそもどういう技術を持った人が必要かもわからなかったりするし、プロトタイプを見せながら人に意見を聞いていくとニーズがなかったり、予想外のところが刺さったりしてビジネスモデルが修正されていったりする。これは試行錯誤だ。


準備その② 人脈

a. 投資家

その起業アイデア/プロトタイプを元にして起業する前に作っておかなければならないのが人脈だ。とにかく大切なのは人脈、人脈、人脈だ。ベンチャー業界はとても小さな村である。その中で派閥が幾つかあると考えよう。そのどの派閥に自分は所属していくのか、それを見極める必要がある。

派閥を作り出しているのは誰なのか。それは投資家だ。投資家同士で仲の良いクラスターに分かれており、そこでファイナンスが(seed, seriesA, seriesB...と)繋がれていくことが一般的だ。投資家毎に好みの事業分野がありそれで分かれている側面もあるし、キャピタリスト個人の相性でつながっている部分もある。そのどこが自分と相性がいいか探っていく必要がある。


起業家はどんどん入れ替わっていく(上場すればベンチャー村を卒業することになり、失敗すればただの一般人に戻る)のだが、投資家はそこまで入れ替わらない。彼らを軸にベンチャー村は構成されている。


起業する前に投資家にアポを取るなり、いろいろなイベントに参加するなりして自分の起業アイデアを話してみてお金がつきそうなアイデアかどうかプロの目から意見をもらうことは必須。もちろん投資家ごとに意見は異なるため、情報収集して自分のアイデアを評価してくれそうな人に話に行こう。起業前の段階としては、資本金がとても少ないのであればエンジェル投資家とインキュベーターに。ある程度のところまで自己資金でいけそうなのであればシード段階から出す投資家、もしくはシリーズA以降に出す投資家にコンタクトしてみよう。段階の判断としてはこのスクラムベンチャーズの記事 < シリーズAとは、どんな段階なのか? 2015年版のシリーズAを定義する> の2014年の列に描かれている要素が現在の日本のベンチャー業界では正しいと思う。

そして、話をした投資家とはfacebookで友達になっておこう。ベンチャー業界のコミュニケーションインフラはfacebookであり、基本的にやりとりはfacebook messengerを通じて行われる。ベンチャー業界のルールとしては一度でもあったら友達だ。躊躇せず友達申請するように。そういうところで恥ずかしがったりする人間がたまにいるがそういう人は起業なんてしてはいけない。お前はもう死んでいる。

まだ前職を辞めていない場合、投資家によってはサラリーマンという保険をかけながら起業のチャンスをうかがっているやつは許せないという人もいるかもしれないが、そういう人は相性が悪かったと思い付き合うことを諦めていいのではないかと思う。もちろん前のめりの人の方が応援してもらえる可能性は高いと思うので一長一短なのですが、初めての起業なのであれば慎重に行った方が良い。


b. 起業家
同じ目線で話せる起業家の人脈も重要だ。投資家は利益相反することもあるのですべてを相談することはできない。そういう時に頼りになるのが起業家である。これも数が多ければ多いほどいいし、親身になって相談に乗ってくれる兄貴、姐さんがいると心強い。

しかも投資家の多くはなかなか直アポではあってくれなかったりする。ベンチャーキャピタルのビジネス的にファンドサイズは小さいことが多く、人員の余裕がないからだ。そのため、彼らが信頼を置いている人物からの紹介が必要なことが多い。

その信頼を置いている数少ないルートがすでに資金調達を終えているイケてる起業家だ。彼らの紹介であればだいたいの投資家は一度会ってくれる。もちろん起業アイデア等がいけてないと起業家は紹介してくれないと思うが。これもとにかく数をこなすことが重要。ベンチャー関連のイベントはフル出席で臨むべし。イベントはfacebookもしくはpeatix経由で集客が行われる。とにかくそういう情報が自分のタイムラインに乗るように少しずつベンチャー業界の知り合いを増やすところからだ。



c. 起業仲間
一人で起業してもできる事はたかがしれている。そのためいけてるチームを組む必要がある。そのチーム構成も↑の投資家や起業家に魅力的だと思ってもらうために重要だ。もしIT系のサービスなのであればエンジニア、デザイナー、ビジネスサイドのチーム構成であることが望ましい。それを現在の自分の人脈で組み上げることが難しいのであればそのメンバーを探し出す必要がある。

startup weekendや各種ハッカソンにガツガツ参加して一緒にやってくれる人を探そう。起業したい人が集まっていそうなベンチャー企業に数年修行に行くのも一つの手だ。a,b,cすべてが手に入る可能性もある。

ここまでは必須だと思う。

あとは
d. 弁護士
日本のベンチャー業界はほぼAZX弁護士事務所の独占市場だ。対抗はGVA弁護士事務所。他はTMIクレア。大手どころでは森濵田増島さんが有名。

e.税理士
少なくとも決算は税理士に頼んでおいた方がいいと思う。特にequity debtを問わず資金調達を行う場合は銀行もしくは投資家から税理士(上場が見えてきた場合は会計士)の監査を受けるように求められるはず。

f.人材エージェント
採用はとっても大変だ。理想は自分の魅力だけで人を引きつけられることだけどほぼ無理だろう。
こちらについては自分が転職する立場で主要エージェントを回ったりするとコネもできて知見も深まると思う。

あたりでいけてる人を見つけておくことも重要だと思う。

そして当然だが、
g.起業しようとしている業界で関わる人々(お客さん等)

これについては言う必要がないとは思ったものの一応。
もちろんそもそも知見があるからその業界でビジネスを始めようとしているのだと思うが。


準備③ お金

きっちりお金を貯めておこう。理想を言えば1,000万円くらいは最低欲しい。
会社の資本金に加え、初期は創業メンバーの給料など出していられないため、日々の生活費となる。あっという間に3桁、4桁万円は消え去ると覚悟しておこう。

学生では無理だ、という反応もありそうだが、基本的に学生がいきなり起業して成功することは無理だと思う。若さが生きる相当いけてる若者向けサービスを作り上げることができ、親身に騙さず搾取せずサポートしてくれる大人たちに恵まれた場合以外は厳しすぎる。それでも起業したい場合は誰かから出資してもらう必要がある。それについてはそのうち書こうかと思う。


準備④ 家族の説得等

人によってはここが一番大変かもしれない。起業の初期は本当に本当にしんどいので身近にいる人が反対している状況でそれを振り切って走っていくことは想像を絶するほどきつい(と思うw 多分)。応援してくれる人がいれば逆にとても心強く感じるだろう(多分w わからんw)。時間的にも仕事にどっぷりにならざるをえないのでほとんどの一般的な日本人には理解不能な生活になる可能性が高い。

(総合商社、外銀、戦略コンサル、テレビ局等あまり変わらない業種も多いとは思うがこれらの場合収入が高いから家族等から許されている部分もあるので激務薄給、激務無給w になった場合どうかはシミュレーションしておく必要がある。)

また、日本はやはり起業する人を応援する文化からは少し遠い。特に苦しい時であればあるほど人は離れていく(と思うw 多分)。自分が起業した時に、またその後不幸にも失敗してしまった時に、それまで仲良くしてくれていた人が離れていったりすることもたくさんあるだろう。その覚悟ができているか自分に問いかけておく。または、(何らかの方法で)切り捨てられることに慣れておく。そして、自分も一度に全ては手に入らないと割り切り、切り捨てることに慣れておく。とにかく生存することが最も大切。それ以外は些細なこと。



このエントリーをはてなブックマークに追加

oodoo at 05:21|PermalinkComments(0)TrackBack(0)││起業